國際工業(yè)氣體行業(yè)市場競爭格局
空分設備企業(yè)為市場提供成套的空分設備，空分設備將空氣中的氧氣、氮氣和氬氣等分離出來，并提供給有需求的用戶，由此形成工業(yè)氣體市場，全球工業(yè)氣體市場過去幾年一直保持平穩(wěn)增長。2010年，世界工業(yè)氣體銷售額571億美元，其中北美占比大。
2016年，全球工業(yè)氣體市場規(guī)模約為1074億美元，同比2015年增長9.8%。2010-2016年復合增長率達11.1%，工業(yè)氣體增速大致是GDP增速的2.5至3.0倍，預計到2017年，全球工業(yè)氣體市場規(guī)?？梢赃_到1171億美元，市場規(guī)模將穩(wěn)步擴大。
圖表1:2010-2017年全球工業(yè)氣體市場規(guī)模(單位：億美元，%)
資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理
2011年全球工業(yè)氣體供應和相關服務市場約為720億美元，較2010年增長9%；2012年該數(shù)據(jù)增長至830億美元。2013年以來，中國房地產(chǎn)市場復蘇跡象明顯，拉動中國經(jīng)濟，尤其是鋼鐵和重化工領域得以強勁復蘇。與此同時2013年全球工業(yè)氣體供應和相關服務市場也增長至839億美元，也超出此前的市場預期(830億美元)。2016年全球工業(yè)氣體供應和相關服務市場約為1054億美元，同比增長8.20%，預計2017年全球工業(yè)氣體供應和相關服務市場將突破1100億美元。
圖表2:2010-2017年全球工業(yè)氣體供應和相關服務市場規(guī)模(單位：億美元，%)
資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理
圖表3:2015-2016年國際工業(yè)氣體巨頭規(guī)模(單位：億歐元，億美元，億日元)
資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理
在將上述數(shù)據(jù)轉換成美元為單位，并對法液空、林德氣體、大陽日酸剔除其Engineering的收入后(即只包含工業(yè)氣體銷售額)，新的排名情況如下圖所示?？梢钥吹?，兼并后的法液空、林德氣體所占比重均在10%以上，合計占全球31%左右的規(guī)模，2016年氣體業(yè)務收入分別為181.51億美元、155.97億美元；其次是普萊克斯、空氣化工，其氣體業(yè)務在全球的比重均在10%左右。
圖表4:2016年全球工業(yè)氣體市場競爭格局(單位：億美元)
資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理
圖表5:全球工業(yè)氣體企業(yè)市場份額(單位：%)
資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理
國內工業(yè)氣體行業(yè)市場競爭格局
與全球性工業(yè)氣體業(yè)務外包市場在最近20年的迅速增長相對應，中國經(jīng)濟的快速增長也帶動工業(yè)氣體的消耗量顯著增加，推動中國工業(yè)氣體行業(yè)迅速發(fā)展。
2016年中國工業(yè)氣體行業(yè)銷售收入最多的是盈德氣體集團有限公司，達到84.04億元，在行業(yè)中占比為7.91%；緊隨其后的是龍口華東氣體有限公司，2016年銷售收入為74.73億元，行業(yè)占比為7.04%。杭州杭氧股份有限公司剔除空分設備業(yè)務、工程總包業(yè)務收入后2016年收入為32.91億元，排名第三位。
2016年中國工業(yè)氣體行業(yè)CR4為20.38%；CR8為27.89%，均小于30%，說明我國工業(yè)氣體行業(yè)屬于原子型市場結構。
圖表6:2016年中國工業(yè)氣體行業(yè)前10名廠商銷售額及銷售份額(單位：億元，%)
注：杭州杭氧股份有限公司的銷售收入剔除了空分設備業(yè)務、工程總包業(yè)務，僅包含工業(yè)氣體業(yè)務。
資料來源：國家統(tǒng)計局前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理
2016年中國工業(yè)氣體行業(yè)利潤總額最多的是上?；瘜W工業(yè)區(qū)工業(yè)氣體有限公司，實現(xiàn)利潤總額3.89億元，占行業(yè)利潤總額的比重為5.96%；盈德氣體集團有限公司次之，2016年實現(xiàn)利潤總額3.73億元，行業(yè)占比為5.71%。
2016年利潤總額占比排名前四和前八的企業(yè)的累計比重分別達到28.58%和47.15%，說明中國工業(yè)氣體行業(yè)利潤集中度較高。
圖表7:2016年中國工業(yè)氣體行業(yè)前9名廠商利潤總額情況(單位：億元，%)
注：由于杭州杭氧股份有限公司2016年利潤總額為負，故其不納入統(tǒng)計
資料來源：國家統(tǒng)計局前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理
通過對國際以及國內市場競爭格局的分析，我們認為，近年來工業(yè)氣體不管是國際還是國內均發(fā)展迅速，行業(yè)規(guī)模不斷得到擴大。但是工業(yè)氣體行業(yè)也存在兩極分化嚴重的問題，全球前四大廠家占據(jù)了50%以上的市場規(guī)模，前瞻認為這是氣體比較難運輸，很多小廠家的氣體需求量很低，大型企業(yè)不愿意為其提供工業(yè)氣體的原因。目前，世界氣體工業(yè)發(fā)展基本被美、德、法、日等國家的幾大公司壟斷，并有繼續(xù)向發(fā)展中國家擴張的趨勢。
